Dip_Bancario

11 Nov 21: La posizione delle banche e dei clienti

La posizione delle banche e dei clienti Massimiliano Elia Diritto ed Economia dell’impresa   L’intervento analizza la contrattazione dei derivati O.T.C., dal punto di vista sia delle banche, sia dei clienti.   In tale contesto, Massimiliano Elia fa riferimento alla giurisprudenza più recente in materia, avuto particolare riferimento alla definizione di mark to market.   DOWNLOAD

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10 Giu 20: L’intervento della Cassazione sugli swap sottoscritti dagli enti locali

L’intervento della Cassazione sugli swap sottoscritti dagli enti locali Sentenza delle Sezioni Unite della Cassazione del 12 maggio 2020, n. 8770 Roma, 10 giugno 2020   Premessa. La causa del contratto derivato di interest rate swap. Il contratto di interest rate swap è contraddistinto dal meccanismo dello scambio di flussi di interessi parametrati su un ammontare (c.d. nozionale) di riferimento. Questi rientrerebbero nella categoria delle scommesse legali autorizzate, la cui causa ritenuta meritevole dal legislatore della intermediazione finanziaria risulta nella consapevole e razionale creazione di alee che, nei c.d. derivati simmetrici, sono reciproche e bilaterali. (Corte d’Appello di Milano, 18…